Conceptos y términos

· Stop Loss: Orden de venta automática establecida para limitar las pérdidas en una inversión. Se activa cuando el precio del activo cae hasta un nivel determinado previamente por el inversor.

· Take Profit: Orden de venta automática que se ejecuta cuando el activo alcanza un precio objetivo fijado por el inversor. Se utiliza para asegurar ganancias antes de una posible caída.

Regla del 4%: Estrategia de retiro en la inversión que recomienda extraer anualmente un 4% del capital acumulado en una cartera diversificada para asegurar una retirada sostenible en el tiempo sin agotar el capital.

Nano-cap: Empresas con capitalización de mercado inferior a 50 millones de dólares.

Micro-cap: Empresas con capitalización entre 50 y 300 millones de dólares.

Small-cap: Empresas con capitalización entre 300 millones y 2 mil millones de dólares.

Mid-cap: Empresas con capitalización entre 2 mil y 10 mil millones de dólares.

Big-cap (Large-cap): Empresas con capitalización superior a 10 mil millones de dólares.

· Stock Split (Desdoblamiento de acciones): Proceso mediante el cual una empresa divide el número de acciones en circulación, reduciendo su precio sin alterar su valor total. Ejemplo: un split 2:1 duplica el número de acciones y reduce a la mitad su precio.

Reverse Split (Contra Split): Proceso contrario al stock split, en el que se reduce el número de acciones en circulación, aumentando su precio unitario para mejorar la percepción del mercado y evitar precios excesivamente bajos.

Free Float (Flotación libre): Cantidad de acciones de una empresa que están disponibles para su compra y venta en el mercado, excluyendo las que están en manos de accionistas mayoritarios o institucionales con posiciones de control.

Dólar Cost Averaging (DCA): El DCA consiste en invertir una cantidad fija de dinero a intervalos regulares (ej. mensual), sin importar el precio del activo. Esto permite comprar más unidades cuando los precios bajan y menos cuando suben, reduciendo el impacto de la volatilidad. Ejemplo: Un inversor destina $500 al mes para comprar acciones de un fondo indexado (ETF). Si el precio sube, comprará menos unidades; si baja, comprará más. Con el tiempo, el precio promedio de compra se suaviza y se reduce el riesgo de invertir en un mal momento.

Value Cost Averaging (VCA). El VCA es una estrategia más dinámica que ajusta la cantidad invertida en función del rendimiento del activo. En lugar de invertir una cantidad fija (como en el DCA), se establece una tasa de crecimiento objetivo y se invierte más cuando el mercado baja y menos cuando sube. Ejemplo: Un inversor decide que su portafolio debe crecer $500 cada mes. Si en un mes la cartera creció solo $300, invierte $200 extra para alcanzar la meta de $500. Si la cartera creció $700, solo invierte $300, ajustando la inversión.

· El margen de seguridad: es la diferencia entre el valor intrínseco de una acción (según un análisis fundamental) y el precio al que se compra en el mercado. Cuanto mayor sea el margen de seguridad, menor será el riesgo de pérdida si la inversión no se comporta como se esperaba.

· El markup es el incremento de precio que un vendedor aplica sobre el costo de un producto o activo financiero para obtener una ganancia. Es la diferencia entre el costo de adquisición y el precio de venta, expresada en términos porcentuales o monetarios.

Markup = (Precio de Venta-Coste)/Coste × 100

- - Ejemplo: Un minorista compra un producto por $50 y lo vende por $75. Esto significa que la empresa está agregando un 50% de margen sobre el costo para establecer el precio de venta.
    
    (75−50) / 50 × 100 = 50%

· El markdown es la reducción de precio aplicada a un producto, servicio o activo financiero cuando el precio de venta se reduce por debajo de su valor original o su precio de referencia.

Markdown = (Precio Original − Nuevo Precio) / Precio Original × 100

- - Ejemplo: Un minorista vende un televisor a $1,000, pero lo rebaja a $800 en temporada de descuentos. Esto significa que el precio ha sido reducido en un 20% para incentivar la compra.
    
    (1000 – 800) / 1000 × 100 = 20%

· La titulización de activos: es un proceso financiero mediante el cual un conjunto de activos, normalmente no negociables (como préstamos hipotecarios, créditos al consumo, cuentas por cobrar, entre otros) se agrupan y se convierten en instrumentos financieros negociables en los mercados de capitales.

Covenans: Los covenants financieros son cláusulas contractuales incluidas en acuerdos de préstamo o emisión de bonos que establecen ciertas condiciones o restricciones para el prestatario con el fin de proteger a los acreedores. Pueden clasificarse en:
- - Covenants positivos: Obligan al prestatario a cumplir con ciertos requisitos (por ejemplo, mantener un nivel mínimo de liquidez o presentar informes financieros periódicos).
  - Covenants negativos: Prohíben ciertas acciones, como endeudarse más allá de un límite específico o repartir dividendos sin autorización previa.
  - Covenants financieros: Relacionados con métricas financieras, como mantener un ratio de deuda sobre EBITDA dentro de un rango permitido.

FAANG: fue uno de los términos más utilizados en la inversión tecnológica antes de que el concepto de las 7 Magníficas tomara relevancia. Se refiere a cinco gigantes tecnológicos: META, AAPL, AMZN, NFLX, GOO
Las 7 Magníficas: FAANG + (Tesla y Nvidia).
Nifty Fifty: se refiere a un grupo de 50 acciones de grandes empresas estadounidenses que dominaron el mercado bursátil en la década de 1970.
Blue Chips: son empresas de gran capitalización bursátil, con una sólida trayectoria de crecimiento y estabilidad. Son compañías que suelen ser consideradas inversiones seguras debido a su fortaleza financiera y a su posición de liderazgo en el mercado.
Aristócratas del Dividendo: son aquellas empresas que han aumentado su dividendo de forma consecutiva durante al menos 25 años.
Reyes del Dividendo son un nivel superior a los Aristócratas del Dividendo. Son empresas que han aumentado sus dividendos durante al menos 50 añ~~os consecutivos~~os.,